The Mortgage Shift – themreport.com, onde você pode comprar bitcoins reddit

Nos últimos anos, o interesse na expansão do crédito foi reativado para ajudar os consumidores de solventes a obter acesso à propriedade imobiliária. Não é difícil entender por que as taxas de hipoteca estão em um nível historicamente baixo e não há escassez de programas de compra de primeira categoria com requisitos de entrada relativamente baixos. Além disso, a economia é mais barata que em anos. E ainda vendas de casas e volume de hipotecas são esmagadoramente “blah-blah”. O que exatamente o futuro dono tem?

Muito rigoroso requisitos de crédito continuar a evitar desnecessariamente milhões de americanos de criar riqueza através da aquisição de uma casa própria. Como os valores das propriedades continuam a subir, as legiões de potenciais mutuários permanecem marginais.


Muitos desses mutuários são qualificados para empréstimos, mas eles acham que não são, por isso nem sequer experimentá-los.

Para muitos mutuários, o principal desafio é encontrar uma maneira de reduzir as rugas do histórico de crédito, já que as execuções anteriores são as mais importantes. Desde 2010, houve mais de 20 milhões de execuções hipotecárias, a maioria envolvendo mais de um devedor. Isso significa que não menos que 40 milhões de americanos não podem se qualificar para um empréstimo tradicional da Fannie Mae.

Os consumidores normalmente têm que esperar sete anos antes de serem confiscados antes que possam se beneficiar do financiamento tradicional. O volume de execuções hipotecárias atingiu seu pico antes de 2014. Desde então, muitas execuções hipotecárias tiveram a capacidade de estabilizar suas finanças e restaurar os empréstimos.

A boa notícia é que há um número crescente de produtos hipotecários (QMs) não qualificáveis ​​que permitem apenas 12 meses desde o encerramento ou um incumprimento. Esta nova tendência promete oportunidades de proprietário para milhões de mutuários que já lutaram.

A visão predominante é a de que os problemas de crédito no passado podem arruinar as chances de possuir uma casa própria no futuro. Há também uma falta geral de entendimento para produtos de hipotecas não-QM que muitos credores consideram muito arriscado à medida que o mercado se recupera. Essas percepções negativas não desaparecerão da noite para o dia, mas há dias melhores.

Como o termo “não-QM” foi cunhado em 2014, a maioria dos bancos e empresas de Wall Street se afastou do segmento de crédito não-QM, e muitos optaram por não oferecer tais produtos. É por isso que vimos apenas algumas securitizações sem uma classificação de QM no ano passado. Mas isso deve mudar em 2018.

Na verdade, a indústria experimentou uma expansão lenta, mas constante nos últimos dois anos Não-QM produtos a sobreposição dos credores diminuiu. Hoje, os credores têm uma gama muito maior de produtos, especialmente nos mercados atacadistas e de TPO. Os corretores também estão de volta, agora que eles têm uma escolha mais ampla de investidores para a parceria. Houve até uma infusão saudável de novos produtos que permite requisitos de avaliação mais baixos, maiores saldos de empréstimos e reservas mínimas. Novos produtos que permitem co-signatários que não são funcionários estão de volta.

Após o colapso do mercado imobiliário, houve uma lacuna no mercado que dificultou a obtenção de empréstimos imobiliários para os autônomos, incluindo aqueles com patrimônio líquido e reservas abundantes. Com os novos programas de extratos bancários, essa lacuna está diminuindo para pessoas que podem ter retornos comerciais complicados, mas sua forte situação empresarial e pessoal contas bancárias Garantir a capacidade de serviço da dívida. Além disso, existem empréstimos de dissipação de ativos para o crescente número de baby boomers em sua fase de aposentadoria. Esses indivíduos podem ter bens pessoais significativos, mas eles não têm um salário regular porque os ativos fixos constituem a maior parte de sua renda.

Com a lenta aceleração do setor não-QM, um zumbido no ar sugere que 2018 poderia ser o ano de voo que muitos de nós estavam esperando. O crescente número de securitizações não-QM, ajudado por decisões de crédito inovadoras, também aponta para outros sinais de vida. Tudo isso acontece sem muitos envelopes ou riscos muito agressivos do ponto de vista da qualidade de crédito. A indústria está tomando decisões de subscrição robustas e sustentáveis ​​e fazendo fortes conexões entre os produtos oferecidos requisitos de crédito tomadores de empréstimo.

No futuro próximo, os empréstimos geralmente permanecerão tensos. Mas, à medida que a securitização continua a se expandir – e acredito que sim -, começaremos a envolver players maiores, como BlackRock e Goldman, na área não-QM. Se isso acontecer, o mercado pode realmente continuar, e seremos capazes de trazer milhões de consumidores de solventes para residências que podem pagar por décadas.

Pode não ser previsível quando o mercado não-QM finalmente se estabelecer como a maioria de nós espera. Enquanto isso, aqueles que têm de nós que querem uma extensão de hipoteca maior, mais responsável que constantemente mantido crescente gama de opções não-QM e informar nossas organizações, parceiros e clientes sobre quando, por que e para quem. Trabalho.

Atualmente, a maioria dos credores ainda considera empréstimos não-QM como um “novo subprime”. Eles só percebem isso como crédito para tomadores com problemas de crédito. Na verdade, os empréstimos não-QM podem ser uma excelente opção para os mutuários que têm crédito perfeito, mas que falham em outro componente do quebra-cabeça de qualificação de hipoteca. Por exemplo, milhões de americanos independentes são atualmente incapazes de se qualificar para a hipoteca tradicional devido à documentação de renda inadequada. Muitos desses mutuários têm vários incentivos fiscais que impossibilitam a qualificação para um empréstimo padrão em tempo integral. Embora muitos credores estejam considerando Não-QM produtos Devido ao seu risco inerente e a falta de consideração dos mutuários independentes subscrição de não-HQs tornou-se diferenciada para que os mutuários com a combinação certa de LTV, crédito e renda (DTI) ver as taxas de juros mais baixas.

Mas não importa onde o mercado conduz, é crucial que os credores estejam um passo à frente na identificação da renda de um tomador e estejam procurando novas maneiras de qualificar os principais tomadores de empréstimos. Como já mencionado, um método que começa a tomar forma usa os depósitos históricos de um mutuário em sua casa. contas bancárias como alternativa à documentação de renda. Atualmente, a maioria dos programas não-QM permite declarações de conta de 12 ou 24 meses para tomadores independentes, então isso é possível.

O fato é que não vemos o potencial de produtos de crédito não-QM longe disso. Mas eles estão chegando – não tão rápido quanto muitos de nós esperavam, mas talvez mais rápido do que a maioria das pessoas pensa. Esta será uma ótima notícia para os milhões de consumidores que desejam viver o sonho americano, bem como para aqueles que pensaram não ter uma segunda chance na propriedade. Lenders que jogam sabiamente Não-QM produtos Descobriremos milhões de oportunidades de vendas a caminho de um mercado imobiliário saudável e robusto.

JOE LAM é o gerente de vendas da Planet Home Lending, LLC. Um veterano da indústria há 27 anos, Lam gastou mais de US $ 12 bilhões em hipotecas ao longo de sua carreira. Ele iniciou sua própria jornada não-QM em 2012 e projetou e implementou vários deles Não-QM produtos que existe hoje. Ele pode ser contatado em jlam@planethomelending.com. Hipoteca Não-QM Hipoteca Sub-Prime 2018-04-05